Jeopolitik gelişmeler ve şirket haberleri fiyatlamaları şekillendiriyor

Açıklamada, yatırımcıların Orta Doğu’da olası diplomatik gelişmelerin petrol arzını dengeleyebileceği beklentisiyle riskli varlıklara yöneldiği, buna karşın piyasaların jeopolitik riskler nedeniyle kırılgan seyrini koruduğu belirtildi.

ABD endeks vadeli işlemlerinde toparlanma eğilimi görülürken, teknoloji hisselerinde kar realizasyonlarının dikkat çektiği, Apple tarafındaki yönetim değişikliğinin ise hisse üzerinde baskı yarattığı kaydedildi. Enerji piyasalarında ise petrol fiyatlarının müzakere beklentileriyle geri çekildiği ancak Hürmüz Boğazı’na ilişkin belirsizlikler ve ateşkes sürecine dair risklerin fiyatlamaları canlı tuttuğu ifade edildi.

Makroekonomik tarafta yatırımcıların, Kevin Warsh’ın Senato’daki konuşmasını yakından takip ettiği belirtilerek, olası politika değişim sinyallerinin özellikle faiz indirimi beklentileri açısından kritik görüldüğü aktarıldı. Yüksek petrol fiyatlarının enflasyon üzerindeki etkisi nedeniyle para politikası patikasına ilişkin mesajların önem kazandığı vurgulandı. Tahvil piyasalarında getirilerin yatay seyrettiği, doların ise güçlenme eğilimi göstererek belirsizliğin sürdüğüne işaret ettiği ifade edildi. Avrupa borsalarında sınırlı yükselişler görülürken, şirket bazlı ayrışmaların ve bilanço sezonunun volatiliteyi artırdığı kaydedildi.

Genel görünümde piyasaların düşük beklenti eşiği nedeniyle haber akışına hızlı tepki veren kırılgan bir dengede hareket ettiği belirtildi. İran’ın müzakere sürecine katılım ihtimalinin kısa vadeli iyimserliği desteklediği ancak arz kesintileri ve jeopolitik risklerin yatırımcıları temkinli tutmaya devam ettiği ifade edildi. Önümüzdeki dönemde hem diplomatik gelişmelerin hem de makro verilerin piyasaların yönü açısından belirleyici olacağı değerlendirildi.

Önemli şirket haberleri

Gedik Yatırım değerlendirmesinde, Amazon’un yapay zeka şirketi Anthropic ile iş birliğini genişlettiği ve bu kapsamda 5 milyar dolarlık ek yatırım taahhüdünde bulunduğu belirtildi. Toplam yatırımın belirli hedeflere bağlı olarak 20 milyar dolara kadar çıkabileceği ifade edilirken, AWS’nin Anthropic’in ana bulut ve eğitim altyapısı haline geldiği kaydedildi. Bu gelişmenin Amazon’un üretken yapay zeka alanındaki rekabet gücünü artırdığı ve yatırımcı güvenini desteklediği vurgulandı.

Lucid Group cephesinde ise Uber Technologies’in iştiraki üzerinden yaklaşık yüzde 11,5 oranında pasif pay açıklamasının ardından hisselerde yükseliş görüldüğü aktarıldı. 1,05 milyar dolarlık sermaye artırımı sürecinin bir parçası olan bu yatırımın, Uber’ın planladığı robotaksi ağı kapsamında en az 35.000 araçlık alım taahhüdünü güçlendirdiği ifade edildi. Ayrıca Uber’ın toplam yatırımını 500 milyon dolara çıkarmasının, elektrikli ve otonom mobilite alanında uzun vadeli stratejik iş birliğini destekleyen önemli bir adım olduğu değerlendirildi.

Değerlendirmede, Brent petrol fiyatlarının İran–ABD müzakerelerine ilişkin gelişmelerin etkisiyle 95 doların altına gerileyerek önceki yükselişini geri verdiği ifade edildi. Açıklamada, Donald Trump’ın ateşkesin uzatılmayabileceğine yönelik söylemleri ve Hürmüz Boğazı’na ilişkin belirsizliklerin fiyatlamalarda etkili olduğu, anlaşma sağlanana kadar bölgedeki risklerin devam ettiği belirtildi. Görüşmelerde yalnızca petrol arzı değil, İran’ın nükleer programı ve bölgesel gerilimlerin de temel anlaşmazlık başlıkları arasında yer aldığı vurgulandı. Bu çerçevede piyasaların jeopolitik gelişmelere duyarlılığının yüksek seyrettiği ifade edildi. Teknik görünüme bakıldığında Brent petrolün 117–120 dolar bandında oluşturduğu zirve sonrası geri çekilme eğilimine girdiği ve şu an 90–95 dolar bandında dengelenme çabası içinde olduğu kaydedildi. Fiyatların 50 günlük hareketli ortalama civarında tutunmaya çalıştığı, ancak RSI göstergesinin nötr-alt bölgede olması nedeniyle momentum zayıflamasına işaret ettiği belirtildi. Açıklamada, 86–89 dolar bandının kritik destek bölgesi olduğu, yukarı yönlü hareketlerde ise 102–105 dolar bandı aşılmadıkça kalıcı bir toparlanma sinyalinden söz edilemeyeceği ifade edildi. Bu seviyelerin, kısa vadeli yön açısından belirleyici olacağı değerlendirildi.

Altın fiyatlarının ABD–İran görüşmelerine ilişkin belirsizlikler nedeniyle 4.800 doların altında baskı altında kalmaya devam ettiği ifade edildi. Açıklamada, Donald Trump’ın ateşkesin uzatılmayabileceğine yönelik söylemleri ve Hürmüz Boğazı’na ilişkin belirsizliklerin piyasalardaki risk algısını artırdığı belirtildi. Orta Doğu kaynaklı enerji şoku ve yükselen enflasyon-faiz beklentilerinin altın üzerinde baskı yarattığı, değerli metalin savaşın başlangıcından bu yana %8’in üzerinde değer kaybettiği ifade edildi. Teknik görünüme bakıldığında ons altının güçlü yükseliş trendi sonrası sert bir düzeltme sürecine girdiği ve 4.300–4.600 dolar bandında dengelenerek yeniden toparlanma sinyalleri vermeye başladığı kaydedildi. RSI göstergesinin 50 civarında nötr bölgede bulunduğu, MACD’nin ise toparlanma sinyali üretmesinin momentumda güçlenme ihtimalini desteklediği belirtildi. Açıklamada, 4.750–4.950 dolar direnç bölgesi aşılmadan kalıcı bir yükseliş teyidinden söz edilemeyeceği, 4.300 dolar altı kapanışların ise aşağı yönlü baskıyı derinleştirebileceği ifade edildi. Bu seviyelerin kısa vadeli yön açısından kritik olduğu değerlendirildi.

ABD vadeli endekslerinin ABD–İran görüşmelerine ilişkin iyimserliklerle hafif yükseliş eğilimi gösterdiği ifade edildi. Açıklamada, Donald Trump’ın ateşkesin uzatılmayabileceğine yönelik söylemleri ve Hürmüz Boğazı’na ilişkin belirsizliklerin piyasalarda temkinli fiyatlamayı sürdürdüğü belirtildi. Önceki işlem gününde S&P 500 ve Nasdaq endekslerinin jeopolitik gerilimlerin artmasıyla zirvelerden geri çekildiği, buna karşın şirket tarafında Apple’ın yeni CEO açıklaması sonrası baskılandığı ve piyasaların yoğun bilanço dönemine odaklandığı aktarıldı. Teknik görünüme bakıldığında S&P 500 endeksinin uzun vadeli yükseliş trendini koruduğu, son dönemde 6500–7100 bandındaki düzeltmenin ardından yeniden yukarı yönlü ivme kazandığı ifade edildi. RSI göstergesinin 70 üzeri seviyelerde aşırı alıma yakın seyrettiği, bu durumun güçlü momentumla birlikte kısa vadede yorulma riskini de artırdığı belirtildi. Açıklamada, 7100 seviyesinin üzerinde kalıcılık sağlanması halinde yeni zirvelerin gündeme gelebileceği, 6800–6500 bandının ise kritik destek bölgesi olarak yakından izlenmesi gerektiği ifade edildi. Bu seviyelerin endeksin kısa vadeli yönü açısından belirleyici olacağı değerlendirildi.